El uso de las tarjetas de crédito volvió a caer en agosto y profundizó la tendencia negativa que registra el financiamiento de las familias. Según un informe de First Capital Group, la operatoria se redujo 10,1% interanual en términos reales, en un contexto marcado por el aumento de la morosidad.
Aunque el monto total de las operaciones alcanzó los $25,1 billones y mostró un incremento nominal del 1,4% mensual, el resultado cambia al descontar el efecto de la inflación.
Con una inflación estimada del 1,7% mensual y del 33,5% interanual, el volumen operado registró una caída real del 0,3% frente a julio y del 10,1% respecto de agosto del año pasado.
La contracción también se aceleró en los últimos meses. De acuerdo con First Capital Group, la caída fue del 3,4% en el último trimestre y del 5,9% en el semestre.
La morosidad limita el acceso al crédito
El retroceso en el uso de las tarjetas se produce mientras aumenta la cantidad de personas con dificultades para afrontar sus deudas.
Según los últimos datos del Banco Central correspondientes a junio, la morosidad en el financiamiento con tarjetas se ubicó cerca del 13%.
Además, en julio unas 5,9 millones de personas tenían deudas familiares en situación irregular, equivalentes al 28% de los argentinos que poseen algún tipo de crédito.
Desde First Capital señalaron que el deterioro de la capacidad de pago tiene un impacto directo sobre el acceso al financiamiento. Los clientes que ingresan en situación irregular pueden sufrir la suspensión de sus tarjetas, mientras que las entidades financieras también restringen la actualización de los límites de crédito.
La situación genera un escenario particular: los bancos concentran las ampliaciones de crédito en sus clientes con mejores calificaciones, que a su vez son quienes tienen menor necesidad o predisposición a endeudarse en el contexto actual.
La caída se acelera
La evolución de los últimos períodos muestra una aceleración de la contracción.
El promedio mensual de caída de la operatoria fue del 1,13% en el último trimestre, del 0,98% en el semestre y del 0,84% en el último año.
Para Guillermo Barbero, socio de First Capital Group, esta evolución muestra que el retroceso del financiamiento mediante tarjetas se profundiza a medida que pasa el tiempo.
El menor uso del crédito se vincula tanto con las restricciones aplicadas por las entidades financieras como con una mayor cautela de los consumidores frente al costo de financiar sus gastos.
También cayó el financiamiento en dólares
El financiamiento con tarjetas de crédito en dólares también mostró una contracción durante agosto.
El saldo financiado cayó 15,9% respecto de julio y alcanzó los u$s670 millones. Sin embargo, en la comparación interanual todavía presentó un crecimiento del 1,5%, frente a los u$s660 millones registrados al cierre de agosto del año anterior.
Según el análisis de First Capital, el turismo en el exterior y las compras internacionales a través de plataformas comerciales mantienen relativamente estable la demanda de este tipo de financiamiento durante el año.
Así, mientras el monto nominal de las operaciones con tarjetas continúa creciendo, la medición ajustada por inflación muestra una caída sostenida del financiamiento, en un escenario en el que la morosidad y las restricciones crediticias condicionan cada vez más el acceso de las familias al crédito.
